2020/06/21 持股策略調整，持股、風險雜談

date Myself Saul SPY
Jan-20 11.6% 21.3% -0.1%
Feb-20 11.7% 22.9% -8.0%
Mar-20 5.8% 13.4% -19.4%
Apr-20 18.9% 33.3% -9.2%
May-20 38.0% 73.6% -4.9%

之前的策略，大致上是把股票分為不同種類，針對自己想要的風險還有報酬程度去調整權重。種類大致分為：大盤(VTI, VOO, VUG)、成長股(SAAS)、產業ETF、大型股(NFLX)、石油、郵輪公司、避險(TLT, GLD)。由於想要高一點的報酬率，因此成長股持股達40%，大盤約15%、石油9%、產業ETF(20%)。

而近期再度跟simon討論後，改變了一些想法
1. 基本上像是石油、郵輪公司這種應該歸為同一類，因為當初買進理由為操底，期待這些股票在短時間內翻倍，因此應該歸類為翻倍股(trunaround stock)。
2. 持有大型股其實沒有太大意義，因為如果想要保守一點，應該是持有大盤，而如果想要高一點報酬，其實應該是持有成長股，這些持股其實會讓我的股票種類過多。
3. 產業ETF的持股其實應該併入大盤類，原因為不論持有大盤或者產業ETF，本質概念都是想要保守一點。因此應該針對保守類股，然後按照風險跟信心程度，在固定權重下去調整各自的權重。
4. 如果不是特別確定"短期"會漲，不持有槓桿ETF，原因為槓桿ETF追求的是日報酬的兩倍(或三倍等等)，長期下來如果有漲有跌，報酬率不會是追蹤指數報酬的兩倍！

目前的持股策略
1. 想要高一點的報酬率，對於成長股的股票也有信心，因此調高成長股權重
2. 股市逐步上漲，大盤不宜追高，因此雖然權重相對下降，但是也不會再平衡(rebalance)買進
3. 翻倍股目前有石油、郵輪、AMD，雖然說如果股價漲上去時報酬率會很可觀，但是漲上來的時間不確定+漲多少的不確定，未來會逐漸降低這類持股
4. 目前避險目前避險8%，原因是聯準會2020升息機率低，黃金要跌機率小，因此買進
成長股：53%
大盤：13%
避險：8%
翻倍股：24%

持股
DDOG 15%
CRWD 13%
AYX 12%
AMD 9%
GLD 8%
COUP 5%
VTI 5%
VOO 4%
VUG 4%
OKTA 4%
LVGO 4%
BNO 4%
USL 3%
RCL 2%
NCLH 2%
CCL 2%
VDE 2%

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